上午公布的5月财新制造业PMI升至51.7，创2022年7月以来新高。
为何会和周五公布的官方PMI的49.5相差那么大？
主要原因是两者统计的样本不一样，财新PMI以沿海中小企业为主，而官方PMI以全国大中型企业为主。
通常来讲，前者是后者的先行指标，因为中小企业直接面对市场，对市场变化更加敏感。举例来说，有些中小企业直接在抖音上直播卖货，昨天没卖好，今天的订单就会减少。而大企业往往会有长协单之类，反应就比较慢。
而具体到5月的差异，还有一个说法，我也不知道对不对。
据说5月有不少行业在去产能，陆续停止一些低效生产线的运营，避免过度内卷。从短期来看，生产线停了当然会减少采购量；但从长期看，减少产能可增加行业利润，是利好。
这就和减肥一样，减的时候很痛苦，减完以后很舒服。
能用到“减产能”三个字的，当然是大企业，所以导致官方PMI突然有一个波动。
假如两个PMI数据都是准确的，那么这个解释听起来有点道理。
当然咯，这个说法是比较乐观的，相当于说好的那个数据体现了真实情况，而差的那个是误差。
在悲观者看起来，那可能是差的那个是真的，好的那个才是误差。
外资主导的港村今天比较乐观，涨得风生云起，互联网、新能源车等消费板块都不错。
而内资主导的A村今天比较悲观，一直在砸盘，中位数微跌2%。
其实这也好理解，外资过去几年一直在血赚，而内资则亏得全家人只能穿一条裤子，换成谁都会悲观。
至于我当然选择乐观，否则就不会一直满仓到今天了。
低位悲观不是一个好的习惯，即便对了收益很小，因为利空都已经price in了；可如果错了则损失很大，因为利好还远远没有发挥威力。
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1、三哥家大选结束，莫迪所在党预计将获得三分之二以上席位。莫迪赢问题不大，但如果不能大胜，那么很多政策可能会被反对党杯葛。不管你怎么评价莫迪，这些年三哥经济增速很快是事实，所以今天三哥家股市暴涨3.6cm。
2、牛津出了一份报告，预计今年我国国内旅游收入将达到6.8万亿人民币，比2019年高11%。我不知道你们看到这个数据有何感想，我的第一反应是今年一手房销量预计是7万亿左右，这旅游产值几乎都要追平地产，太惊人了。但今年入境游预期只有2019年的75%，但随着各项鼓励政策的推出，未来有可能恢复。
据我所知，今年很多企业为了降低成本，都降低了出差次数和标准。所以今年这个旅游增长，有点像当年八项规定后的白酒，是民间消费填了公款的坑还有富余。所以整个行业还是可以高看一眼…
3、传Shein可能本周提交伦敦IPO申请，估值500亿英镑，如成功将成为伦交所有史以来第二大IPO。另传英国前财政大臣赛义德·贾维德可能会加入董事会，或者担任顾问。伦交所做梦都想要有互联网公司，中概互联现在看着美股又有点怂，可谓一拍即合。
4、拜登提出了一份加沙三阶段停火协议，以战时内阁一致同意，看起来也是压力太大不想打了。但内塔尼亚胡只是勉强同意，军方强硬派直接爆粗口。但最诡异的是这份方案到底有没有用，得看哈马斯同意不同意，而据说哈马斯可能还不太想同意。
5、美国4月核心物价指数环比+0.2%，同比+2.8%，三年新低。美联储降息概率增加，理论上来说对全球股市都是利好。至于A村，当然是特立独行的那个。
6、由于锦州港被st，年报遭询问股纷纷自首，一堆堆的跌停。这也没啥好多评论的，这些票基本面本来就不怎样，无非是从哪里来回哪里去而已。
7、巴以冲突造成海运堵塞，从亚洲到地中海的平均运输时间增加40%，上海、宁波、新加坡港等主要港口都出现了大堵船，集运价格也不短上涨，中远海控大涨创新高。
行情很割裂，我的票今天绝大部分都是涨的，有些还大涨。
但我也高兴不起来，因为这不是牛市，而只是资金的避险行为，不可能是持续的行情。
就这些了。💸